年利・年率は、1年あたりの増え方などを割合で表すときに使う言葉です。今日は、投資のシミュレーションに出てくる数字として見ていきます。

10万円が1年間で5％増えるなら、増える分は5,000円。1年後は10万5,000円になります。

その増えた分も含めて、次の1年も5％で運用できたとしたら、今度は10万5,000円の5％、5,250円が増える計算です。

※毎年5％の収益が得られ、すべて再投資する仮の計算。追加の入金・引き出しはなく、税金・手数料を考慮していません。実際の商品の予測ではありません。

おかねちゃん2年目も同じ「5％」だけど、かける元の金額が変わる。まずは、ここがわかれば大丈夫。

複利の仕組みは、長く準備するときの考え方のひとつ。ただし、計算通りの収益が毎年得られるかどうかは、別の話です。

株式や投資信託の運用成績は、毎年一定ではありません。価格の変化や受け取る配当などによって変わり、マイナスになることもあります。投資のリスク（金融庁）

同じ10万円から、2つの仮の道のりを並べてみよう。

※どちらも説明用の仮の値動きです。追加の入出金、税金・手数料は考慮していません。実際の運用結果は、この2例に限りません。

Bの割合を足して2で割ると、（20％−10％）÷2＝5％。でも、最後の金額はAと同じになりません。

2年目の−10％は、最初の10万円ではなく、増えたあとの12万円にかかるからです。

そして、途中で使う必要があれば、その時点の値動きが家計に関わります。前回の「いつ使うお金？」が、ここでも大切になるよ。

数字を見つけたら、大きさだけでなく、横にある言葉も読んでみよう。

さらに「税金や手数料を引く前？」「1年間の率？ 何年間かの合計？」でも、数字の見え方は変わります。

おかねちゃん「何％？」の次に、「何を、どんな条件で計算した数字？」まで聞けたら、一歩前進だね。

NISAは利益への税金の扱いを変える制度で、運用の利回りを決めるものではありません。「NISAだから5％」という読み方もしないようにしよう。

制度については金融庁「NISAを知る」をご確認ください。